Риком-Траст: Дивидендные портфели

Уважаемые клиенты. Если вы не являетесь квалифицированным инвестором, уже 1 октября вы можете быть отключены от возможности проведения целого ряда сделок по инициативе Банка России.

К числу таких сделок относятся, в частности:

Чтобы торговать без ограничений, пройдите уже сейчас соответствующее тестирование в Личном Кабинете в разделе УслугиЗапросыТестирование фин. грамотности.

Если вы уже совершали сделки с каким либо из указанных видов инструментов, проходить тестирование по данному виду инструментов необязательно.

26 лет - всегда в центре!
Рейтинг А|ru.iv| от НРА - высокая надежность
Техническая поддержка
Поддержка по торговым операциям с 19:00 до 23:50

Дивидендные портфели: Состав портфелей

Консервативный дивидендный портфель

Описание

Состав

Структура этого портфеля обновляется один раз в год. Дата последнего обновления 3 июня 2021 г..

Минимальная сумма: от 100 000р.

      
      "ГМК";25
      
      "Ленэнерго ап";20
      
      "МТС";15
      
      "ЛУКОИЛ";10
      
      "ПАО "МРСК Центра"";10
      
      "ПАО "Мосэнерго"";10
      
      "ПАО "Алроса"";10
      
    
Инструмент
Доля, %
Размер, руб.
Див. дох-сть, %
Период, год
Комментарий
ГМК
25
1021,22
3,75
Год 2020

Компания исторически направляет на дивиденды 60% от EBITDA, если соотношение чистого долга к EBITDA на конец года будет менее 1.8x, и 30% EBITDA - если более 2.2x. В этом году компания уже подтвердила свои планы.

Ленэнерго ап
20
15,17
9,05
Год 2020

Общая сумма, выплачиваемая в качестве дивиденда по каждой привилегированной акции, устанавливается в размере 10% чистой прибыли по РСБУ. Важно, что дивиденд по привилегированной акции не может быть меньше дивиденда по обыкновенным акциям.

Чистая прибыль может корректироваться на обязательные отчисления и погашение убытков прошлых лет. Активно лоббируется тема с возможными выплатами два раза в год: годовые и за 9 месяцев.

МТС
15
26,51
7,89
Год 2020

Компания платит дивиденды 2 раза в год: в июле и в октябре, причем делает это из свободного денежного потока, что важно при переоценках по курсовым разницам. Кроме того, компания иногда выплачивает специальные дивиденды при больших денежных поступлениях.

ЛУКОИЛ
10
213
3,58
Год 2020

В октябре 2019 года компания приняла новые принципы дивидедной политики: теперь выплаты будут 2 раза в год, а на дивиденды будет направляться весь свободный денежный поток. Есть желание руководства и дальше повышать размер дивидендов.

ПАО "МРСК Центра"
10
0,33
7,90
Год 2020

В 2019 году компания впервые рекомендовала промежуточные дивиденды за 9 месяцев, обещая в дальнейшем сделать их выплату постоянной. По итогам 2021 года у акционеров есть шанс это увидеть.

ПАО "Мосэнерго"
10
0,18
7,60
Год 2020

Статус дочерней компании Газпрома обязывает с 2020 года Мосэнерго выплачивать не менее 50% прибыли по МСФО.

ПАО "Алроса"
10
9,54
8,36
Полугодие 2020

Базой для расчета дивидендов компании является свободный денежный поток, а коэффициент выплат определяется в зависимости от уровня долговой нагрузки. При отрицательном долге сумма годовых выплат будет выше 100% свободного денежного потока за отчетный период, при отношении "Чистый долг/EBITDA" от 0х до 1х рекомендуемая сумма годовых дивидендов составит от 70% до 100% от суммы свободного денежного потока за отчетный период. Также установлен минимальный уровень дивидендов в размере 50% от чистой прибыли по МСФО за период, если соотношение "Чистый долг/EBITDA" не превышает 1,5х. Размер выплат может меняться год от года (в зависимости от денежного потока).

Агрессивный дивидендный портфель

Описание

Состав

Структура этого портфеля обновляется 2 раза в год. Дата последнего обновления 3 июня 2021 г..

Минимальная сумма: от 100 000р.

      
      "ПАО "Завод Диод"";15
      
      "ПАО "ОГК-2"";15
      
      "ПАО "Совкомфлот"";15
      
      "Газпромнефть";10
      
      "ПАО "ТГК-1"";10
      
      "ПАО ММК";10
      
      "ПАО "Банк Санкт-Петербург"";10
      
      "Россети ап";10
      
    
Инструмент
Доля, %
Размер, руб.
Див. дох-сть, %
Период, год
Комментарий
ПАО "Завод Диод"
15
0,65
7,80
Год 2020

Компания имеет не высокий уровень корпоративного управления, но в этом году компания удивила.

ПАО "ОГК-2"
15
0,06
7,30
Год 2020

Статус дочерней компании Газпрома обязывает с 2020 года Мосэнерго выплачивать не менее 50% прибыли по МСФО.

ПАО "Совкомфлот"
15
6,67
7,20
Год 2020

Согласно дивидендной политике Совкомфлот направляет на дивиденды не менее 25% от чистой прибыли по МСФО в рублях по курсу ЦБ РФ на конец отчетного периода, но по факту на дивиденды распределяется 50% прибыли.

Газпромнефть
10
10
2,64
Год 2020

Приятный факт: со II полугодия 2019-го года компания перешла на выплаты в размере 50% прибыли по МСФО. В феврале 2020 года Газпром объявил, что выплата дивидендов в своих дочерних компаниях теперь будет на уровне не менее 50% от чистой прибыли по МСФО.

ПАО "ТГК-1"
10
0,00
8,50
Год 2020

Статус дочерней компании Газпрома обязывает с 2020 года Мосэнерго выплачивать не менее 50% прибыли по МСФО.

ПАО ММК
10
1,79
2,86
Квартал 2021

Совет директоров ММК в ноябре 2019 года утвердил новую дивидендную политику, увеличив коэффициент выплат с 50% до 100% от свободного денежного потока по МСФО при условии, что коэффициент «чистый долг/EBITDA» будет ниже 1х. Если уровень в 1х будет превышен, то сумма средств, направляемая на выплату дивидендов, будет составлять не менее 50% свободного денежного потока. Дивиденды выплачивает на ежеквартальной основе. Компания имеет низкую долговую нагрузку, сохраняя возможность наращивания дивидендных выплат. Платит 100% свободного денежного потока.

ПАО "Банк Санкт-Петербург"
10
4,56
6,16
Год 2020

Dладельцы обыкновенных акций имеют право на получение дивидендов по принадлежащим им акциям в размере 11% номинальной стоимости этих акций (0.11 рублей), если не объявлен больший размер. В ноябре банк принял новую дивидендную политику, в которой предусматриваются отчисления на выплату дивидендов не менее 20% от чистой прибыли по МСФО с учетом имеющегося в распоряжении свободного капитала. По итогам 2019-го года не выплачивали дивиденды из-за влияния COVID-19.

Россети ап
10
0,06
2,95
Год 2020

Вероятность неуплаты существует, поскольку совет директоров будет рассматривать новую дивидендную политику в ближайшее время.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Закажите бесплатную консультацию наших специалистов. Мы свяжемся с вами в кратчайшее время и ответим на любые ваши вопросы.